泰达宏利睿智稳健灵活配置混合型证券投资基金更新招募说明书摘要(5)
时间:2019-01-07 00:32 来源:百度新闻 作者:巧天工 点击:次
（MBS）等，其定价受多种因素影响，包括市场利率、发行条款、支持资产的构成及质量、提前偿还率等。本基金将在债券市场宏观分析基础上，结合蒙特卡洛模拟等数量化方法，对资产支持证券进行定价，评估其内在价值进行投资。 4、股票投资策略 本基金将在严格控制投资风险前提下适度参与股票资产投资。本基金将综合 运用内部开发的量化选股模型分散化选取具有超额收益潜力的股票。具体而言，本基金的股票投资策略包括多因子选股模型和事件驱动选股模型等。 （1）多因子选股模型 本基金主要运用泰达宏利量化多因子选股模型，从上市公司的成长能力、盈利 能力、运营能力以及相关股票的市场情绪、估值、波动等多个维度对股票进行量化分析，获得综合评分，选取其中基本面扎实估值合理的股票，根据投资组合的风险约束，进行分散化投资。 （2）事件驱动模型 本基金将深入分析高管增持、定向增发、并购重组等多类事件对上市公司基本 面与股价的影响，在充分控制风险的前提下，批量选取具有潜在超额收益可能的股票，提高组合收益。 5、股指期货投资策略 本基金根据风险管理的原则，以套期保值为目的，将利用股指期货剥离多头股 票资产部分的系统性风险或建立适当的股指期货多头头寸对冲市场向上风险。基 (责任编辑：波少) |